Nu Holdings Ltd. reporta los resultados financieros del segundo trimestre de 2024

“Nuestros resultados del segundo trimestre de 2024 reafirman la fortaleza de nuestro modelo de negocio, la eficiencia de nuestra ejecución y la resiliencia de nuestro otorgamiento de crédito. Los ingresos netos se han más que duplicado año tras año, alcanzando los $487 millones este trimestre, con márgenes ajustados al riesgo en expansión y un ROE de 28%, uno de los  más altos de la industria. Nuestra base de clientes ha crecido a 105 millones. El reciente lanzamiento de cuentas en México y Colombia generó depósitos por $3,300 millones y $220 millones en estos países, respectivamente, y alimenta nuestras expectativas de crecimiento en estas operaciones. Creemos que esta fórmula de negocio, impulsada por talento excepcional, inversiones en tecnología y amor por la marca, allanará el camino para que Nu se convierta en la plataforma de tecnología de consumo más grande de América Latina”, dijo David Vélez, fundador y CEO de Nubank.

Resumen de los resultados del segundo trimestre de 2024
A continuación se presentan los resultados más destacados de Nu Holdings Ltd. en el segundo trimestre de 2024:

Resultados operacionales destacados:

• Crecimiento de clientes: Nu sumó 5.2 millones de clientes en el segundo trimestre de 2024, alcanzando un total de 104.5 millones de clientes en todo el mundo al 30 de junio de 2024, lo que representa una expansión interanual del 25%. Esto refuerza la posición de Nu como una de las plataformas de servicios financieros digitales más grandes y de más rápido crecimiento en el mundo. Nu ha agregado más clientes en los últimos 12 meses que los principales cinco bancos tradicionales de Brasil juntos, según datos del Banco Central.
• Tasas de participación y actividad: el ingreso promedio mensual por cliente activo (ARPAC, por sus siglas en inglés) escaló a los $11,2 en el segundo trimestre de 2024. Sobre una base cambiaria neutral (FXN)1, se expandió un 6% secuencialmente, y las cohortes más maduras ya cotizan en $25 dólares. Nu continúa desarrollando la principalidad entre sus clientes y la tasa de actividad aumentó a un nuevo récord del 83%, el undécimo aumento consecutivo en esta métrica, lo que demuestra su capacidad para ofrecer constantemente una propuesta de valor atractiva a los clientes.
• Plataforma operativa de bajo costo: el Costo Promedio Mensual de Servicio por Cliente Activo se mantuvo estable y por debajo del nivel del dólar, en $0,9, lo que demuestra el fuerte apalancamiento operativo del modelo de negocio. El índice de eficiencia de la compañía mejoró 10 puntos porcentuales versus el trimestre anterior, alcanzando el 32% durante el segundo trimestre de 2024, y más de 340 puntos porcentuales interanuales, posicionando a Nu como una de las empresas de servicios financieros más eficientes a nivel mundial.
• Calidad de los activos: en Brasil, el ratio de morosidad 15-90 de la cartera de crédito al consumo disminuyó a 4.5%, ligeramente por encima de la estacionalidad histórica. El índice de morosidad +90 aumentó al 7%, en línea con las expectativas. El aumento de 70 puntos de este trimestre es simplemente un reflejo del aumento de 90 puntos, principalmente estacional, en el ratio de morosidad 15-90 que se vio el trimestre pasado.

• Utilidad neta y utilidad ajustada: a nivel holding, Nu continuó impulsando una mayor rentabilidad, registrando una utilidad neta de $487 millones en el segundo trimestre y un ROE anualizado de 28%, en comparación con una ganancia de $225 millones en el segundo trimestre de 2023. La utilidad neta ajustada3 del segundo trimestre de 2024 aumentó a $563 millones con un ROE ajustado anualizado del 33%, en comparación con una utilidad neta ajustada de $263 millones en el segundo trimestre de 2023. Nu está logrando estos sólidos niveles de rentabilidad y eficiencia, a pesar de mantener un exceso de capital considerable de $2,400 millones de dólares a nivel de holding y continuar realizando inversiones sustanciales en próximos productos y en expansión geográfica, ya que la compañía ve un tremendo potencial en continuar construyendo la plataforma de consumo más grande en América Latina.
• Ingresos: los ingresos de Nu aumentaron 65% de forma interanual sobre una base cambiaria neutral (FXN) hasta alcanzar un nuevo récord de $2,800 millones. Esto muestra la capacidad única de la empresa para expandir constantemente su base de clientes activos y al mismo tiempo acelerar el crecimiento de los ingresos y la rentabilidad.
• Utilidad bruta: la utilidad bruta de Nu alcanzó otro récord trimestral de $1,400 millones, un aumento interanual de 88%, en una base cambiaria neutral (FXN), mientras que el margen de utilidad bruta alcanzó el 48% versus 42% en el segundo trimestre de 2023.
• Capital: Nu fortaleció su posición como uno de los actores mejor capitalizados de la región. Su Ratio de Adecuación de Capital (CAR) tiene márgenes muy cómodos por encima de los mínimos regulatorios en los países en los que opera, incluso sin considerar los $2,400 millones en exceso de efectivo que posee Nu Holdings.
• Liquidez: a 30 de junio de 2024, Nu tenía una cartera que generaba intereses (IEP) de $9,800 millones de dólares, que creció un 81% en una base cambiaria neutral (FXN) interanual. El aumento del portafolio de préstamos, que se expandió de forma interanual un 92%  FXN, alcanzando los $4,600 millones de dólares, y el de las  tarjetas de crédito, que registró un incremento interanual de 39% FXN, alcanzando los $14,300 millones de dólares, fueron los principales impulsores del crecimiento. Los depósitos totales ascendieron a $25,000 millones de dólares, un aumento interanual de 64% FXN, mientras que un sostenido bajo costo de depósito destaca el progreso de Nu en el apalancamiento de las franquicias de depósitos en moneda local en Brasil y México. El ratio de préstamos a depósitos de Nu fue del 39%, frente al 40% del trimestre anterior.
• Utilidad neta por intereses: la utilidad neta por intereses (NII) aumentó un 77% interanualmente en una base cambiaria neutral (FXN) y alcanzó otro máximo histórico de $1,700 millones, impulsado por la expansión de las tarjetas de crédito y el portafolio de préstamos. El margen de interés neto (NIM) alcanzó el 19,8%, un aumento de 30 puntos porcentuales respecto al trimestre pasado y 150 puntos porcentuales respecto al año anterior.

• Rendimiento y crecimiento en Brasil:  la base de clientes en Brasil alcanzó 95.5 millones al 30 de junio de 2024, con un promedio de 1.2 millones de clientes nuevos por mes. Nu es la cuarta institución financiera más grande en número de clientes y se ha convertido en la de mayor número de clientes activos en operaciones de crédito, totalizando 55.9 millones de clientes, según datos del Banco Central del país.
• Expansión internacional: en México, el crecimiento de Nu se mantuvo sólido, con la incorporación de 1.2 millones de nuevos clientes en el trimestre, alcanzando un total de 7.8 millones de clientes al final de éste. La expansión valida la estrategia de aumentar el rendimiento de los depósitos en el país, potenciando el impulso y afianzando el liderazgo de Nu en el sector de la banca digital. En Colombia, Nu logró un hito este trimestre, al superar 1 millón de clientes y atender a casi 1.3 millones de clientes al final del trimestre.
• Plataforma multiproducto: los productos principales de Nu, como tarjetas de crédito, cuentas y préstamos, alcanzan aproximadamente 42 millones, 78 millones y 9 millones de clientes activos, respectivamente. El producto de seguro tiene casi 2 millones de pólizas activas, mientras que las inversiones son utilizadas por más de 18 millones de clientes activos.